Si estás buscando inversores, probablemente hayas oído hablar de Private Equity y Venture Capital. Pero, ¿Cuál es la diferencia y qué opción deberías elegir?
Estos términos a veces se usan pensando que son lo mismo, pero no lo son. Si bien ambos términos se refieren a inversores que invierten en empresas a cambio de acciones, lo hacen de diferentes maneras.
¿Qué es el Venture Capital?
Venture Capital es una forma de Private Equity. La principal diferencia es que, si bien los inversores de Private Equity prefieren empresas estables, los Venture Capitalist suelen acudir durante la fase de inicio.
El Venture Capital generalmente se otorga a pequeñas empresas con un gran potencial de crecimiento. Este tipo de inversión no se obtiene fácilmente y tiende a ser más riesgoso, no obstante el Venture Capitalist se involucra debido al potencial de rendimientos muy altos.
Ventajas y desventajas del Venture Capital
La financiación del Venture Capital puede ser muy útil para las nuevas empresas en las primeras etapas de crecimiento. Al igual que los inversores de capital privado, estos inversores pueden aportar su conocimiento y experiencia al proceso.
Esto puede ayudar a minimizar el riesgo y evitar muchos de los errores que cometen los startups al principio. Los nuevos negocios todavía tienen una alta tasa de fracaso, por lo que puede ser útil contar con un equipo experimentado que ofrezca orientación. Los Venture Capitalist también tienden a estar bien conectados y pueden ayudar a encontrar nuevas oportunidades.
Sin embargo, cuando estas empresas emergentes aumentan su financiación, diluyen su capital y seden acciones a sus inversores. En el caso que necesite recaudar fondos adicionales, reducirá aún más su propiedad y control sobre la empresa.
Te podría interesar leer: Financiación de capital riesgo, ¿Cómo conseguirla?
¿Qué es el Private Equity?
El Private Equity se da cuando un grupo de inversores realiza una inversión directa en una empresa. Estos inversores suelen centrarse en empresas maduras que han superado la etapa de crecimiento. A menudo proporcionarán fondos a una empresa en apuros.
A veces también comprarán una empresa, mejorarán sus operaciones y luego la venderán para obtener ganancias. El objetivo de un inversor de Private Equity es siempre hacer que la empresa valga más de lo que valía para poder generar un retorno de su inversión.
Ventajas y desventajas del Private Equity
Una de las ventajas de hacer negocios con un inversor de Private Equity es que se tendrá acceso a más que solo efectivo; también se beneficiará de la experiencia de esa persona.
Este tipo de inversor generalmente tienen una participación mayoritaria en la empresa, lo que significa que tienen voz a la hora de gestionar el negocio. Tienen el poder de deshacerse de los ejecutivos o realizar cambios importantes en el negocio.
Los inversores de Private Equity tienen el poder de vender la empresa si creen que es la decisión correcta. Están dispuestos a ganar dinero, por lo que, si se presenta la oportunidad adecuada, vender es una posibilidad real.
Te podría interesar leer: La búsqueda de inversores en la venta de tu empresa
¿Cuál es la diferencia entre Private Equity y Venture Capital?
Si bien existe cierta superposición entre el Private Equity y el Venture Capital, también existen muchas diferencias entre los dos. A continuación, se ofrece una descripción general de algunas de las mayores diferencias:
Tipo de negocio: los inversores de Private Equity buscan negocios bien establecidos. Estos inversores a menudo buscan empresas que tengan dificultades debido a un liderazgo ineficaz o procesos deficientes. Luego entran, hacen mejoras significativas y venden los negocios para obtener ganancias. El retorno de la inversión es menor, pero también asumen un riesgo mucho menor.
En comparación, los Venture Capitalist buscan empresas con un potencial de crecimiento muy alto y, como resultado, están dispuestos a asumir más riesgos.
Control sobre el negocio: cada vez que lleguen inversores, se renunciará a una cierta cantidad de control sobre la empresa. Los inversores de Private Equity requieren una participación mayoritaria en la empresa, mientras que los Venture Capitalist solo piden una participación minoritaria.
Estrategia de negocio: los inversores de Private Equity buscan mejorar un negocio y luego darle la vuelta para una venta rápida. No están interesados en participar en el negocio durante mucho tiempo.
En comparación, los Venture Capitalist están interesados en el crecimiento a largo plazo de la empresa. Quieren recibir un pago sustancial y están comprometidos a quedarse hasta que eso suceda.
Ya que sabes las diferencias entre Venture Capital y Private Equity podrás elegir la mejor opción a la hora de buscar a quién vender tu empresa. Recuerda que es recomendable la contratación de asesores especializados como ONEtoONE que te ayuden a superar todo el proceso de manera eficiente y exitosa. Si es de tu interés no dudes en contactarte con nuestro personal.
